从定义上看，波动率是衡量标的物随机性的指标。然而，其中仍存在可测量和可挖掘的规律。本书作者尤安·辛克莱拥有量子混沌学方面的博士学位，并且是非常成功的期权交易员，没人比他更精通于此了。本书的第2版并不只是复杂的数学分析。在长达18年的职业交易员生涯中，辛克莱先生研究出一套全面而系统的交易方法。此方法既取决于量化分析，也依赖于所有重要的人自身的因素，尤其是影响交易决策的心理和情绪性偏见等。辛克莱先生用简单而易于理解的方式向你展示创建这样一套交易系统所需的知识和工具。他将带你明晰期权定价的基础、波动率的度量、对冲、资金管理还有业绩评估等。此外，他还建立了一个基于Black-Scholes-Merton定价公式的量化模型，可用于测算波动率。事实上，该模型经过简单地调整后甚至可用于交易所有的金融工具。 由于本书第1版发行以后，市场发生了几大重大变化。对此，辛克莱先生在本书的第2版中拓展了相应内容，并介绍了波动率指数期货、ETN和杠杆ETF等产品上涌现的许多新机会。同时他还： 1.分析了一系列历史波动率度量方法的优缺点。 2.清晰地展示了真实世界中波动率的运动以及波动率和标的资产收益的关联性。